- • CIO 主导 P1 宏观展望与 P2 资产配置
- • Top-down 框架决定股债比例与区域权重
- • IC 主席身份确保配置决策权威性
- • 宏观观点贯穿整个投资流程始终
- • Quant PM 通过因子模型实现 TAA 倾斜
- • 主动选股与被动指数跟踪动态平衡
- • Tracking Error 预算约束 Active Risk
- • P7 再平衡确保组合持续贴合目标
- • Distribution 客户 Mandate 直接影响 P1 研究方向
- • P8 客户报告闭环反馈至新一轮宏观研究
- • 业绩归因与合规报告满足持续披露义务
- • 客户需求变化动态调整 SAA/TAA 框架